Conoce cómo elegir el mejor ETF para invertir de manera eficaz e inteligente. Los fondos cotizados en bolsa (ETF) han recorrido un largo camino desde que el primer fondo de Estados Unidos, el Standard & Poor’s Depositary Receipts, mejor conocido como Spiders (SPDR), se lanzó en 1993. Este ETF rastrea el S&P 500 y su popularidad entre los inversores lideraron a la introducción de ETF basados en otros índices de referencia de renta variable de EE. UU. Como por ejemplo, el Dow Jones Industrial Average (DJIA) y el Nasdaq 100.
Desde sus inicios como seguidores del índice de renta variable, los ETF han crecido hasta abarcar una gran variedad de opciones de inversión. Pero no todos tienen la misma calidad. De hecho, la otra cara del crecimiento fenomenal de los ETF es que aumenta el riesgo de que algunos de ellos se liquiden. Principalmente debido a la falta de interés de los inversores.
Entonces, ¿cómo puede encontrar un ETF rentable que se adapte a su cartera?
Cómo elegir el mejor ETF para invertir
Como inversor, comprar un ETF puede ser una estrategia inteligente y de bajo costo para construir una cartera óptima. Pero, con tantos ETF disponibles, puede ser abrumador seleccionar solo aquellos que se ajusten a su estrategia y objetivos.
Afortunadamente, existen varias herramientas para ayudarlo a filtrar los ETF correctos. Y de esta manera encontrar el costo más bajo y el más eficiente para cada clase de activo o índice que desee tener.
Reducir una amplia selección de ETF
Existe una amplia gama de opciones en el espacio de los ETF. Estos incluyen los ETF de índice tradicionales basados en índices y subíndices de acciones estadounidenses e internacionales. Pero también aquellos que rastrean índices de referencia en bonos, materias primas y futuros.
Hay ETF basados en el estilo de inversión (valor, crecimiento o una combinación de los mismos) y que se segregan por capitalización de mercado. También encontrará ETF apalancados que proporcionan múltiplos a cambio (o pérdidas) en función de los movimientos del índice subyacente. O ETF inversos que aumentan cuando el mercado cae y viceversa.
Según Morningstar, actualmente hay alrededor de 2.000 ETF en las bolsas de EE. UU., Y más de 5.000 en todo el mundo. Los activos combinados administrados por estos fondos superan los 2 billones de dólares.
Como inversor, lo primero que debe hacer es reducir este enorme universo de ETF y centrarse solo en aquellos que se adapten a su cartera y estrategia de inversión a largo plazo. Hay muchas maneras de hacer esto, pero puede comenzar con un analizador de activos que filtre todo lo que no desee, como los ETF apalancados o inversos. Incluso después de haberse decidido por los tipos de ETF que desea y las clases de activos generales o índices que desea rastrear, todavía tiene trabajo por hacer.
Competencia entre ETF similares
El mercado ETF se ha convertido en un entorno intensamente competitivo. En general, esto ha sido positivo para los inversores, ya que ha reducido las tarifas asociadas con los ETF a cero.
Lo que los ha convertido en valores extremadamente económicos y eficientes. Pero eso también puede confundir a los inversores. Por ejemplo, si desea un ETF que rastree el índice S&P 500, puede optar por el SPDR original (SPY). Pero también hay un ETF Vanguard S&P 500, y un ETF Schwab S&P 500, o un ETF iShares S&P 500. De hecho, hay al menos una docena de ETF del S&P 500 en las principales bolsas de valores de EE. UU.
En un intento por diferenciarse de la competencia, algunos emisores de ETF han desarrollado productos que tienen un enfoque muy específico. O se basan en una tendencia de inversión que puede ser de corta duración.
En cuanto a los ETF que se basan en las tendencias de inversión más importantes, los ejemplos incluyen el ETF temático de robótica e inteligencia artificial (BOTZ) recientemente lanzado. O el ETF de estrategia de economía de drones (IFLY). Incluso hay uno llamado Obesity ETF (SLIM) que invierte en compañías en el negocio de combatir la obesidad o las enfermedades relacionadas con la obesidad.
Elegir el ETF adecuado
Dado el número desconcertante de opciones de ETF que los inversores ahora tienen que enfrentar, es importante tener en cuenta los siguientes factores:
- Nivel de activos: para considerarse una opción de inversión viable, un ETF debe tener un nivel mínimo de activos, un umbral común de al menos 10 millones de dólares. Es probable que un ETF con activos por debajo de este umbral tenga un grado limitado de interés de los inversores. Al igual que con una acción, el interés limitado de los inversores se traduce en poca liquidez y amplios márgenes.
- Actividad de negociación: un inversor debe verificar si el ETF que se considera se negocia en un volumen suficiente a diario. El volumen de negociación en los ETF más populares llegan a millones de acciones diariamente. El volumen es entonces un excelente indicador de liquidez, independientemente de la clase de activo.
- Índice o activo subyacente: considere el índice subyacente o la clase de activo en la que se basa el ETF. Desde el punto de vista de la diversificación, puede ser preferible invertir en un ETF que se base en un índice amplio y muy seguido. En lugar de un índice que tenga una industria estrecha o un enfoque geográfico.
- Posición en el mercado: la ventaja de primer jugador es importante en el mundo de los ETF. Debido a que el primer emisor de ETF para un sector en particular tiene una probabilidad decente de obtener la mayor parte de los activos. Antes de que otros se suban al carro. Por lo tanto, es prudente evitar los ETF que son meras imitaciones de una idea original, ya que pueden no diferenciarse de sus rivales y atraer los activos de los inversores.